【日盛金控晨訊】台股擴量仍有續攻機會 惟須留意類股輪動
2009/07/09 08:24 中央社
日期：2009年 7月9日
※觀察重點景氣復甦疑慮再起，且即將進入超級財報週，美股全面收低，跌幅都在2%左右，其中又以科技相關的NASDAQ及費城半導體指數跌幅較大，亞股受美股下跌拖累也以低盤開出；台股開盤下跌47.24點，盤中最低時曾下跌84點，但是在部份大型股的拉升下，終場指數以下跌47.08點作收，收在6668.14點，成交量微幅縮小至1156.93億。
技術面：7月以來美股共出現過二次重挫走勢，但台股分別以小紅及小黑作收，表現相對國際股市強勢，顯示低檔仍有承接買盤，但在不願意追高情況下，量能一直無法有效擴大，使得成交量能稍嫌不足，短線只要不破6433點仍有續攻力道，惟大盤仍須克服6762的分線反壓，才有挑戰新高可能，由於上檔6750-7084 點之間有日成交2250億的套牢量，未來成交量須放大到1500億攻擊量才有機會挑戰，當前操作須避免追高殺低、並以強勢族群短線進出為操作策略，短壓在6762 點，短撐為7/1轉強點6433點。
籌碼面：7084點回檔到6100點，外資共減碼了320億，而自6100點反彈以來，外資回補金額為586億，近三日買超金額已出現趨緩現象，由於國際股市表現不佳，外資再繼續大幅買超台股機率不大；而融資部份增幅亦有限，顯示散戶追價意願並不高，先前高檔套牢陰影仍在，故大盤量能始終無法放大，成交量一度萎縮至1000億元以下，未來除非成交量能擴大到1500億以上，否則不利大盤攻堅。
類股結構：本波金融指數高點出現在7/3，創下841點的反彈新高，但由於量能急縮，上攻力道不足，且進入833~845點套牢區間，除非放量續攻，否則將維持高檔震盪格局，下檔支撐先看10日線812點；電子部份，量能連續兩天回升，成交比重週三再度突破60%關卡，有重回主流企圖，KD指標已在高檔鈍化，只要量不急縮，指數有機會往268~272點頸線位置挑戰；資產營建及中國連結相關類股部份，週三出現較明顯拉回，多檔指標股呈現重挫走勢，政策面利多已出現鈍化現象，未來須觀察量能變化，因為此部份族群特性多為價量同時到頂，若量能出現退潮，則應保守以對。
類股走勢分析：
營建資產：1301台塑計劃出售桃園觀音「台塑集團桃園科技工業園區」予陸資，並將於9月赴大陸招商，但營建資產股並未受到激勵，多檔指標型個股開平走低，幾乎都以最低點作收，指標股1419新紡跌停作收，1903士紙、2201裕隆、5522遠雄、2545皇翔、5534長虹及2527宏璟也都表現弱勢，若量能出現退潮則應保守看待。
光電族群：2409友達公布6月合併營收303.9億元，較上月增9.6%，ADR逆勢上漲逾2%，業績面題材帶動面板族群股價在週三表現強勢，2475華映更以漲停作收；行政院指示經濟部、教育部及新聞局共同擬訂電子書產業行動方案，政策消息面激勵電子紙大廠8069元太開盤後一度漲停，雖然盤中打開漲停，但仍以相對高點作收；數位相機的2374佳能及3059華晶對下半年展望樂觀，在法人積極加碼下，股價也都有強勢表現；此外，微型投影機題材持續發酵，3504揚明光及3019亞光股價同樣表現強勢。
IC設計：2454聯發科6月合併營收89.4億元，僅較5月下滑4.48%，較去年同期成長逾3成，高於市場預期，股價再創近期新高，帶動具業績題材的IC設計個股週三表現強勁，3035智原盤中一度漲停，2458義隆電、8081致新也都逆勢收紅。
太陽能：近來太陽能市場終端需求有增溫現象，業者產能利用率也陸續攀高，帶動太陽能相關廠商營運回升，6月份營收表現佳，再加上大陸近期可望釋出利多政策，週三不畏油價創下近期新低之利空，6244茂迪、5483中美晶及6182合晶都逆勢收紅。
操作建議及策略
短線只要不破6433點仍有續攻力道，惟大盤仍須克服6762的分線反壓，才有蓄積動能挑戰新高可能，由於上檔6750-7084點之間有日成交2250億的套牢量，未來成交量須放大到1500億攻擊量才有機會挑戰，當前操作須避免追高殺低、並以強勢族群短線進出為操作策略；選股須具備實質業績題材，6月份營收佳及下半年營運動能強個股為首選。