2011年 04月12日
3月營收已經公告完畢，有88檔電子股和64檔傳產股、共計152檔創歷史新高。電子族群方面，仍以上游關鍵供應鏈表現最好，包括IC（Integrated Circuit，積體電路）設計、PCB（Printed Circuit Board，印刷電路板）、太陽能、面板零組件、被動元件都至少有5家以上創新高，但創新高和盤面主軸不見得劃上等號，還是要看市場注目程度。
勝華和鑫爆發力驚人
iPad 2上市已經對其他平板電腦業者倍感威脅，但傳出蘋果已在上周針對iPad 3零組件廠完成認證，最快第3季與iPhone 5同步上市，按照這種速度，其他平板電腦甭玩了！
我估計蘋果供應鏈和過去相比變動不大，但是辣度更高！其中觸控面板成長性將最大。指標TPK（3673）3月合併營收重回百億元大關到102.7億，月成長27%；勝華（2384）合併營收83.6億，月成長41%、年成長達1.6倍，我估步入旺季就有機會看到單月百億元的水準；和鑫（3049）月成長高達1.2倍，爆發力更驚人。其他如可成（2474）、台郡（6269）、瑞儀（6176）、新普（6121）等，營收皆創新高。
這些「吃蘋果」的公司，第2季更會因iPad 3而吃下大補丸。我一再提過，今年投資主軸的趨勢是「上肥下瘦」，選上游相關零組件產業就對了，盡量避免像鴻海（2317）這種下游的組裝廠，受惠程度有限。但是，有吃蘋果總比沒吃好，例如廣達（2382）就因為負責蘋果MacBook組裝，3月合併營收1145.7億還創新高，股價也比仁寶（2324）穩定！
近期油價漲翻天，使得替代能源股的熱度又升溫。綠能（3519）3月營收連續13個月創下新高，但中美晶（5483）並未創新高，原因在於去年綠能跟中美晶的產能同為1GW（Giga Watt，10億瓦），但今年第1季綠能已提升到1.5GW，第2季加計大同集團代工產能可達2GW，屆時營收還會再成長。此外，綠能2008年發行50億可轉債，每季底都需作評價，但目前在外流通餘額已低於原發行額10%，董事會已通過7/20前全數回收，代表第2季之後不再有可轉債因素干擾股價，爆發性十足。
綠能營收連13月創高
油價高，也使和原物料連動度最高的產業最亮眼。台塑（1301）、台化（1326）引領塑化股，尤其台化自結前3月每股稅前盈餘3.59元創歷史新高，股價維持高姿態整理；化纖股尼龍雙雄集盛（1455）、力鵬（1447）和聚酯加工相關的力麗（1444）、聯發（1459）進入產品旺季，業績持續走揚；化工股中碳（1723）、信昌化（4725）超過百元，以及工具機的上銀（2049）、AIRTAC（1590）都有超過200元身價，業績動能夠強，值得留意。
朱成志小檔案
年齡：1960年次
現職：萬寶投顧董事長
經歷：投信投顧公會監事證券分析協會理事退休基金協會理事
市場投資及研究資歷：23年