軋空上緊發條 台股穩步登山
2014年08月28日 08:35 工商即時 梅中和
受惠短中期景氣升溫，資金面不虞匱乏，使台股近日軋空手甚或軋空期指味濃厚。業內評估，盤勢波段回歸基本面架構相對樂觀，在軋短空格局似默默上緊發條下，大盤穩步向前行仍可期。
據業內整理，今可能影響台股多、空動向市場消息如下，僅供參考：
(A)利多因子：
1.美股多頭氣盛，激勵外資昨大舉回補台股，不僅現貨買超116億元，並在台指期回補3，033口空單，漢微科、面板雙虎等科技股接棒演出，推升指數大漲91點收9，485點，將挑戰9，500點大關。
2.鴻海(2317)將於今除權息，昨在國際資金買超5，914張推升下，股價大漲1.82收112元創波段新高，外資圈評估，同屬蘋果供應鏈指標股的大立光只花了2個交易日就完成填息，下半年獲利同樣可期待的鴻海自然「輸人不輸陣」。
3.面板缺貨潮延續，第3季NB面板、大尺寸電視面板持續喊缺，面板雙虎總座掛保證，第4季營運不看淡。群創總經理王志超昨表示，訂單能見度看到10月，「手上庫存都賣光了」。而友達訂單能見度更直達12月，總經理彭双浪透露，「煩惱找不出時間安排歲修」。
另外，外資昨大舉回補面板雙虎，分別買超群創、友達達3.1與2.9萬張；美銀美林證券指出，受惠於三大利多題材，下半年面板產業供需與價格可望萬里無雲。
4.金融股挾政策作多、獲利創歷史新高等利多，昨續獲外資大舉湧入，類股指數收1，130.91點，領先大盤創新高，中信金、永豐金、京城銀、新產等個股強勢。
5.車業龍頭和泰汽車（2207）率先上調全年台灣車市預估至41萬輛，下半年又有兩款重量級新車問世為業績加持，激勵市場投資信心，昨大漲13.5元，順利填息。汽車類股也在和泰車領跑下，大漲1.97％，漲幅居非電子族群之冠，在台股中也僅次於光電族群。
裕隆集團三寶：裕隆（2201）、中華車（2204）與裕日車（2227）將於9月4日於證交所召開業績說明會，預計將跟進宣布調高對今年台灣車市預估值至40萬輛。市場看好裕隆集團做多心態下，將有新利多釋出，提前布局，帶動近期汽車股反彈。
6.為迎接LED照明起升段，全球第三大LED廠Cree（科銳）斥資8，300萬美元、約當隆達（3698）半個股本，拿下隆達13％股權，成為僅次於友達（2409）的第二大股東，Cree將包下隆達至少3年晶片產能，補足中功率晶片最後一塊版圖，這也是Cree首次跨足亞洲，結盟LED廠。
Cree明年可望取得隆達一席董事席次，資金預計在今年底到位，入股價格為每股30元，以隆達昨開盤前28.55元計算，相當於溢價5.07％。
7.POS廠飛捷（6206）表示，繼7月營收4.19億元創高後，受惠POS出貨旺季，加上PPC（液晶電腦事業）出貨量逐月加大，締造第3季業績動能明顯優於第2季。第4季除有PPC持續挹注，與英特爾合作的雙系統POS將放量出貨，有機會淡季不淡。
8.Touch Taiwan 2014觸控光學展昨熱鬧登場，應用在智慧穿戴裝置的可撓式觸控面板（Flexible Touch Panel）正夯，已經成為智慧手表或智慧手環的主流技術規格。
由於可撓式觸控面板主要採用金屬網格（Metal Mesh）或奈米銀線（Silver Nanowires）等技術，觸控IC廠F-敦泰（5280）已完成相對應觸控IC研發及量產準備，下半年火力全開搶食穿戴裝置市場大餅。
9.國發會昨發布7月景氣動向，在金融、生產及貿易面指標皆呈穩定，加上市場信心樂觀下，7月景氣亮出連續第6個月綠燈，同時指標連15個月上升，升幅提高至0.27％，顯示景氣向上趨勢不變，前景審慎樂觀，未來幾個月仍可望續亮綠燈。
10.藍寶石廠大力發展手機光學應用，近日華為搶先蘋果發表藍寶石螢幕手機，激勵中國藍寶石廠股價大漲，台廠昨受到激勵紛紛收漲，其中兆遠（4944）上漲5.25％，加上Cree入股隆達（3698）件也帶旺LED股，激勵藍寶石廠股價勁揚。
11.根據花旗最新報告，台灣優於預期的出口訂單及工業生產量，為下半年出口的穩健復甦奠定基礎，因此花旗上修台灣2014年經濟成長率，從原來的3.2％調升為3.6％。
其他包括渣打、星展、澳盛、巴克萊等也紛紛上調台灣全年GDP預估值，其中以巴克萊上調至4.1％最看好。
12.iPhone6亮相在即，元大投顧昨指出，受到面板漏光與貼合問題影響，LGD、夏普將生產時間延後至9月，蘋果第三季下給4.7吋iPhone6零組件的訂單量（build plan）預估由原先1，600萬支下修至1，350萬支。
不過，下半年iPhone6供需面的失衡，反可能導致明年第一季「淡季不淡」。
13.為因應台積電設立18吋晶圓廠需求，中科管理局向環保署提出「中科園區擴建案」，並提出2016年可能完工時間表。不過，台積電表示，18吋晶圓廠蓋廠仍無時間表，端視半導體產業技術推進情況而定，但若要興建18吋廠，會以中科為生產基地。
14.據悉，兩岸第九次貨貿談判已敲定9/10～12於台灣登場。據悉，石化與汽車兩項敏感產業可望取得具體共識，雙方談判代表將於折衝過程，視情況搭配原產地規則、配額或分年降稅等不同談判選項，為國內產業爭取最佳條件。
15.中鋼（2002）昨開出10～11月份內銷盤價，各類鋼品全面維持平盤。中鋼表示，隨著第4季傳統產業需求旺季來臨，鋼價將突破盤整格局，市場正醞釀上漲契機。
16.葡萄王（1707）繼上半年交出每股稅後盈餘3.11元佳績後，受惠與雲南白藥集團結盟，預計9月底或10月間將推出主打雙品牌的漢方保健飲品，加上葡眾9至12月將進入下半年的會員衝聘期，激勵下半年仍續保成長力道，法人預估年度EPS由6元起跳。
17.中國大陸祭出水泥廠禁建令，基於加速大陸布局兼顧財務性投資，亞泥（1102）集團在香港掛牌的亞洲水泥（00743-HK），本月20日，在香港股市耗資236.8萬元港幣，再買中國大陸山水水泥（0691.HK）股權80萬股，每股成交均價2.96港幣。
18.韓國先驅報（Korea Herald）周三報導，上半年南韓主要企業集團的研發投資支出有增加趨勢，顯示這些企業集團場對全球經濟復甦感到樂觀。
19.櫃買中心昨宣布推出「櫃買薪酬指數」，前10大成分股包含漢微科、新普、群聯、龍巖、碩禾、安成藥、智擎、力旺、元太、東洋，不但凸顯營運體質佳，入選薪酬指數行列更具有「幸福企業」的美名。
櫃買薪酬指數昨日已編制完成，基期指數為100點；今起正式實施，並於每日櫃買指數收盤後立即揭示。另外，自9月1日開始，櫃買中心也將提供台股盤中每10秒的即時指數發布。
20.據外電報導，螢幕尺寸達12.9吋的大iPad，近期進入規劃生產階段，預計明年第1季開賣。蘋果內部規劃，這款未來可能附贈鍵盤的新品，除瞄準教育市場，也將爭奪傳統NB使用者，為目前陷入趨緩的平板事業，注入一道新活水。
至於確定今年第4季上市的9.7吋與7.9吋新一代iPad，根據供應商透露，目前已進入備貨期。
21.大陸國務院總理李克強昨主持國務院常務會議時再度釋出重大利多，為經濟成長打氣。他表示，要堅持定向調控，且要大力發展清潔能源，建設一批風電、水電、太陽能發電及沿海核電項目。
22.金控打亞洲盃啟動。外電傳出國泰金控將併購菲律賓中華銀行（Rizal Commercial Banking Corp，RCBC），至少拿下2～3成股權，估計併購金額至少新台幣150～200億元以上；國泰金昨對「個案不予置評」；金管會主委曾銘宗則表示知道此事，間接承認此併購案。
23.當傳統實體通路搭上虛擬科技網路，並進行資源整合，在產品銷售上，將更具競爭力。消息指出，大陸知名百貨商場經營企業萬達，將與網路巨擘百度、騰訊結盟，3巨頭本周五會共同宣布，合資成立一家電子商務公司。
24.在第2季讓出「平板3哥」的華碩，9月將有10吋及7吋新品推出。市場預期，加上8月下旬已有8吋新品先行，華碩第3季在大中小尺寸平板齊發下、終端消費預估將被帶動，不僅未來市佔率有望提升，甚至可能自聯想（Lenovo）手中奪回市場第3名的位子。
25.社交網站臉書（Facebook）創辦人查克柏格（Mark Zuckerberg）日前接受大陸央視節目的專訪，加上公司不久前在北京設立辦事處，敏感的動態，令市場相信，這是臉書即將登陸中國大陸的前兆。
26.華爾街日報周二報導，目前當紅的訊息應用程式Snapchat還未有明確的收入模式，但已是創投業者追捧目標，傳聞日前獲得Kleiner Perkins Caufield & Byers（KPCB）投資，推升Snapchat市值逼近100億美元。
27.中國人民銀行（大陸央行）昨宣佈，對部分分支行增加支農再貸款額度200億元人民幣（下同），同時對符合條件機構實施利率優惠，引導農村金融機構擴大涉及農業的信貸投放。
28.台股氣勢如虹持續上攻行情，周三（27日）指數大漲收高9，485點，高價股也紛紛邁向新的百元整數大關，包括聯發科（2454）站上500元，華碩（2357）、可成（2474）站穩300元後續強，這些百元俱樂部股能否續強，成為多頭指標。
29.受到美經濟復甦走強，指標報喜與歐洲央行可能推出新寬鬆貨幣的激勵，全球股市在美股帶領下牛氣沖天，不畏地域風險。
美股標普500指數周二一舉攻上2，000點大關，改寫歷史新高；歐股本周前2個交易日更大漲逾3％，新興市場股市則漲至3年最高，推升全球股市總市值飆至66兆美元的歷史新高。
30.歐洲央行（ECB）總裁德拉吉矢言讓歐元區遠離通縮威脅的信心喊話，被市場解讀為ECB將跟隨美日腳步推量化寬鬆（QE），替歐元區經濟注入更多流動性，受此激勵，德法義西歐元區前4大經濟體的借貸成本全面創下新低。
31.大江（8436）上半年獲利不如預期，EPS以0.48元創下掛牌以來新低，不過下半年受惠台灣及東南亞新客戶持續挹注，營運可望逐月走揚，配合毛利率持穩，獲利可望三級跳。法人預估，下半年平均單季每股獲利有機會上看0.8～1元。
32.創櫃家族博覽會昨登場，金管會主委曾銘宗昨日表示，櫃買中心4年內將會拜訪800家企業，推動其中300家登錄創櫃板，協助取得資金、免費輔導上市櫃等，讓小企業也能逐漸茁壯成下一個鴻海或台積電。
33.華晶科與亞光雖然面臨數位相機產業低迷，但近年來力拼轉型，朝向智慧型手機等新產品發展，其轉型成果已陸續顯現，其中亞光開發1，300萬畫素手機鏡頭，以利爭取客戶訂單，預計第4季將看到其成效。
華晶科則推出自有品牌Cubic系列輕巧外掛鏡頭，其輕巧、高畫質的特性，推出之後，市場接受度頗佳。
(B)利空消息：
1.根據美聯社對經濟學家的最新調查發現，受訪者雖然認同聯準會（Fed）對就業市場依然不夠健康的看法，但另一方面又憂心Fed拖太久才升息，恐引發通膨攀升或製造資產泡沫。如此舉棋不定看法，也凸顯Fed決策官員當前所面臨的困境。(淡定看待)
2.上櫃網路類股股王數字科技去年遭人檢舉，利用旗下「8591寶物交易網」，進行虛擬寶物交易及遊戲點數儲值業務，網站經手虛擬寶物交易代收款項的金額竟高達186億多元。
該案昨遭新北地檢署依違反「電子票證發行管理條例」，將董事長廖世芳、前總經理王震宇、總經理吳聰賢等人一併起訴。
3.大陸商務部昨公布，開放外資於北京、天津、上海、江蘇、福建、廣東、海南等4省3市設立獨資醫院，並且將審批權下放至省級單位。而一直期望搶進大陸龐大醫療市場的台灣業者，恐因服務貿易協議卡關，失去競爭優勢。
4.全球投資管理巨擘貝萊德（BlackRock）指出，如果美國8月份就業市場報告顯示勞動市場持續復甦，聯準會（Fed）可能於9月貨幣決策會期就透露未來貨幣政策由鬆轉緊的時程表，並於明年3月正式啟動緩步的升息循環。