長抱全球股票基金 穩穩賺
2015-12-11經濟日報 記者王奐敏／台北報導
知名理財部落客怪老子，大方分享他的定期定額基金投資策略。方法其實很簡單，只要找到長期趨勢向上的標的，長期持有，就會有不錯的獲利，且定期定額可以攤平進入成本。若只能選擇一檔基金投資，建議以全球已開發股票型基金為首選，最為穩健。怪老子是「怪老子理財網站」創辦人，也是知名理財部落客，熟諳股票、基金、房地產等各種理財工具，部落格文章常搭配各式圖表、深入淺出。怪老子認同股神巴菲特的價值投資法，只要找到好的投資標的，並長期持有，就會有不錯的報酬。首先，投資不是賭博，追求的是穩定、趨勢向上的標的。以全球股票型基金來說，觀察MSCI世界指數，雖然波段會有回檔，長期趨勢都是向上的，即便是金融海嘯時期，指數位置都比網路泡沫時期高。
哪個地區的經濟會成長，哪個產業會好，其實都難以預測，因此投資股票基金不用猜，最簡單的方式就是買全球型股票基金，經理人已經在國家、產業分布都做了配置，所以最平均也最安全。以怪老子在1997年就開始投資的世界基金及歐洲小型股基金為例，到今年的報酬率分別達250%、160%。其次，是一定要做資產配置，也就是要配置債券。股票基金是攻擊型，債券就是防禦。比例視個人風險承受度以及年紀而定，年輕人可以股七債三，退休族群則是股三債七，若是40歲左右，可以股債各半。債券的選擇上，他較不推薦新興市場，以穩健為上的全球或成熟市場為主。以他2007年退休時持有的全球債及美高收債為例，即使經過金融海嘯，至目前的報酬率也分別有60%、48%。此外，對於停損停利的看法，怪老子也有自己的獨到見解，就是從不獲利了結。他的停損的標準是最高點下來20%，不過，這種情況除非是科技泡沫、金融海嘯時期才會遇上。他認為，只要確定投資的標的長期趨勢向上，不必賭高低點，就不需要停利。一般投資人看基金漲了10%，獲利了結後，若發現基金又漲到20%、30%，很難忍住不再進場，造成之前的入袋為安一點意義都沒有。怪老子只在需要用錢時，才贖回基金，投資基金設定目的很重要，例如，是要當教育基金，或是退休基金，要有明確的方向。