台股週報》英國脫歐沒在怕內外資收復缺口
卡優新聞網作者陳鑫 | 卡優新聞網 – 2016年7月4日 上午2:46
美股擺脫英國脫歐影響持續性上漲，台股上週也跟著反彈，連續5天行情穩步向上，加權指數成功站上8700點，以8738.24點作收，外資持續買超台股是推升的主要關鍵，而部分本土資金也有回流跡象。
英國脫離歐盟公投結果抵定後，雖對市場造成相當程度的波動，但投資信心回復速度比市場預期來得快，近日美股連續大漲、歐股回穩，很多市場都已陸續回到6月24日起跌前的位置，台股也收復當天下跌缺口。
安聯台灣科技基金經理人廖哲宏表示，英國脫歐降低市場對於美國聯準會升息的預期，但長期發展仍有許多未知數，尤其須關注匯市變化，除了留意歐元和美元外，也應注意人民幣。年底登場的美國總統大選，也可能對市場走勢產生影響。
回到基本面，廖哲宏認為，電子產業第3季展望仍抱持正向態度。由於傳統旺季需求依舊不變，加以龍頭股帶頭順利開啟除權息行情序幕，基本面有足夠支撐；隨著科技產業獲利預估下修循環已經結束，風險暫除，可期待第3季出貨旺季的來臨，以及除權息行情，逢回加碼具成長利基的標的。
在短期投資題材上，可關注的是面板和LED族群。廖哲宏解釋，因為這兩個產業屬於標準品類的市場，當產業整體轉好時，這兩類族群供需結構就會跟著改變、受惠；其中，面板從5月下旬開始漲價，而沉寂已久的LED，近期價格也出現止跌回升跡象，可將產業價格變化視為旺季表現的觀察點。
廖哲宏進一步指出，外資今(2016)年以來持續加碼台股，加上全球低利率和高波動環境依舊，以及下半年國際情勢潛藏變數，外資看好台股高殖利率題材，有助於支撐台股除權息行情。不過，由於指數位置來到相對高檔位置，投資人須謹慎。
在布局上，廖哲宏建議，投資人持續持有利基型個股，尤其可多留意近期呈現漲多拉回的個股；儘管台灣科技產業獲利成長趨緩，高配息及低評價提供指數下檔支撐，次產業偏好依序為晶圓廠、IC設計、封測產業、記憶體。大體上來說，台股基本面緩步復甦。