永豐期貨台指選擇權盤後－再收長下影線k棒 低檔承接力道不容小覷
2009/07/21 16:55 永豐金
【鉅亨網資料中心．整理】◆盤勢分析
「大盤走勢」：
受到週一美股四大指數同步上揚1%的利多所激勵， 週二早盤亞洲股市紛紛正面回應，日本股市買盤相對積 極，將週一因節日休假缺席的漲幅一口氣漲回，其餘股 市則由於在週一漲多之後，漲幅已稍受限，恆生與上海 綜合指數等則是翻黑作收，而就台股而言，早盤強勢來 到7000點整數叩關，但隨即買盤追價趨緩，指數急挫一 度由紅翻黑，但低檔仍相對有撐，指數震盪走高，最終 仍小漲14.48點，收在6953.34點，成交量擴大至 1515.18 億元，量能有持續增溫的趨勢。
「期貨走勢」：
台指期週二小漲14點，收在6874點。價差方面，期 指全為逆價差格局，八月台指期逆價差79.34點，電子 期逆價差3.86點，金融期逆價差擴大至5.16點，七月摩 台期逆價差則是收斂至0.18
隨著現貨來到7000點整數進行叩關，台指期週二同 樣進行6900點關卡前高檔整理，早盤雖在週一美股強勢 上漲所帶動下，開盤便站上6900點整數，但隨即調節賣 壓大幅出籠，指數急挫百點一度跌破6800點支撐，吸引 逢低買盤再度進場承接，在消化部份賣壓過後，指數再 度以震盪走高的方式小漲作收，日線則是收留長下影線 的黑k棒，由近兩個交易日連續兩根帶有長下影線的k棒 來觀察，目前低檔承接力道不容小覷，加上目前技術面 相對偏多，短線若無較大利空消息，則挑戰前波高點仍 可期待。
就期指大額交易人部位變化來分析，全月份十大交 易人佈局淨多單1,740口，目前淨多單總部位升至7,687 口，特定法人同步積極淨多單2,460口，淨多單部位升 至11,972口，而三大法人於現貨市場維持買超，於期貨 市場則是在外資積極佈局淨多單之下，三大法人淨多單 大增1,404口，最終淨多單總水位升至2,011口，整體而 言，大額交易人與法人週二於期貨市場進行偏多操作。
「台指選擇權分析」：
就選擇權成交量能來分析，八月份買權集中在7000 ～7400點；賣權部份集中在6300~6700點。另就未平倉 量來分析，八月份買權OI升至155,244口，最大序列仍 在7400點，水位升至27,323口；而賣權的OI升至 183,195 口，最大序列來到5700點，水位為18,182口。 未平倉量put/call ratio由1.19降至1.18，籌碼面變化 並不大。在隱含波動率方面，八月買權平均隱含波動率 由28.20 升至28.34，賣權平均隱含波動率由31.62升至 31.63，波動率買賣權同步小幅回升，短線高檔仍難脫 震盪，短線選擇權操作上買權多頭價差部位可續抱。